Что такое технический и фундаментальный анализ в криптовалютах: полное руководство для новичков
В мире крипты цены могут меняться на десятки процентов всего за несколько часов. Чтобы принимать взвешенные решения, трейдеры и инвесторы используют два основных подхода: технический анализ (ТА) и фундаментальный анализ (ФА).
Давайте немного подробнее.
Что такое технический анализ
Технический анализ — это метод прогнозирования движения цены на основе исторических данных: графиков, объёмов торгов и индикаторов. Он предполагает, что вся доступная информация уже отражена в цене, а поведение участников рынка повторяется в паттернах.
Основные инструменты
- Свечные графики
- Уровни поддержки и сопротивления
- Трендовые линии
- Индикаторы (RSI, MACD, EMA)
- Паттерны ценовых фигур
Когда использовать
При краткосрочном и среднесрочном трейдинге, для поиска точек входа и выхода.
Пример: трейдер анализирует график BTC/USDT и замечает несколько отскоков от уровня $30 000. Это служит сигналом, что уровень является поддержкой, и может быть подходящим местом для установки стоп-ордера.
Что такое фундаментальный анализ
Фундаментальный анализ изучает внутреннюю ценность актива и факторы, которые могут влиять на долгосрочную стоимость: технологию, команду, развитие сети и новости.
Ключевые факторы ФА
- Новости и партнёрства
- Технологические апдейты и форки
- Метрики сети (TPS, объём транзакций)
- Рыночная капитализация и ликвидность
- Юридические и регуляторные изменения
Когда использовать
При долгосрочном инвестировании и выборе перспективных проектов.
Сравнение ТА и ФА
| Параметр | Технический анализ | Фундаментальный анализ |
|---|---|---|
| Основной инструмент | Графики, индикаторы | Новости, метрики сети |
| Временной горизонт | Кратко / среднесрочно | Средне / долгосрочно |
| Основа прогноза | Повторяющиеся паттерны | Внутренняя ценность |
| Пример | Паттерн «треугольник» | Партнёрство с крупной компанией |
Как сочетать ТА и ФА
Опытные трейдеры часто комбинируют подходы: сначала проводят ФА для отбора качественных активов, а затем используют ТА, чтобы выбрать оптимальную точку входа и управления риском.
- ФА — отбор перспективных монет по фундаменту.
- ТА — поиск лучшей точки входа и уровня стоп-лосса.
- Комбинирование: новости дают идею, графики — момент для сделки.
